Внешний фон утром понедельника можно назвать умеренно позитивным. Цены на нефть восстанавливаются после падения на прошлой неделе, а настроения на мировых фондовых площадках преимущественно оптимистичны благодаря надеждам на смягчение позиции ФРС.
Торги на фондовых биржах США в пятницу завершились повышением трех основных индексов на 1.2-2% во главе с высокотехнологичным Nasdaq. Участников воодушевили данные о замедлении темпов роста занятости в несельскохозяйственном секторе США в апреле с 315 тыс. до 175 тыс .при более медленных темпах роста зарплат. Кроме того, индикатор деловой активности ISM в секторе услуг США за апрель ушел в зону сокращения против прогнозов дальнейшего роста. Статистика привела к переоценке рынком ожиданий в отношении процентных ставок ФРС в этом году, усилив надежды на смягчение позиции американского регулятора.
Фьючерсы на индекс S&P 500 утром прибавляют около 0.1%. На прошлой неделе американский рынок подал сигналы в пользу продолжения как минимум краткосрочного восходящего тренда с ближайшей целью 5230 пунктов по S&P 500, а в ближайшие дни будет ждать новых сигналов в том числе от представителей ФРС.
Торги в Европе в пятницу завершились ростом индекса Euro Stoxx 50 на 0.6%. В понедельник инвесторы ждут окончательных оценок деловой активности в секторах услуг стран еврозоны за апрель, а также производственной инфляции региона за март (ожидается сохранение дефляционных тенденций). По ходу недели также пройдет заседание Банка Англии и будут опубликованы протоколы заседания ЕЦБ. В целом экономическая ситуация в Европе выглядит более подходящей для снижения процентных ставок уже летом по сравнению с США.
Торги в Азии с утра на фоне покупок на западных биржах проходят преимущественно с позитивной динамикой. Биржи Японии закрыты на выходные. Австралийский ASX 200 прибавляет 0.7%. Китайские индексы после продолжительных выходных повышаются на 1-2%, рассчитывая в том числе на усиление государственной поддержки национальной экономики. Статистика понедельника при этом показала снижение индикатора деловой активности в секторе услуг Китая Caixin за апрель до 52.5 пункта, который однако все еще остается в зоне роста. Гонконгский Hang Seng увеличивается на 0.6%, оставаясь у пика с сентября 2023 года после ралли прошлой недели.
Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI утром растут чуть более чем на 0.5% после падения примерно на 1% в пятницу, когда котировки обновили очередные минимумы с марта, протестировав среднесрочные поддержки $83 и $78.50 соответственно (средние полосы Боллинджера недельных графиков). На новой неделе цены пытаются вернуться выше указанных уровней после увеличения стоимости нефти Саудовской Аравией для большинства регионов на июнь, а также снижения вероятности заключения перемирия между Израилем и сектором Газа.
Индексы Мосбиржи и РТС в пятницу не показали единой динамики. Рублевый индикатор отступил от поддержки 3420 пунктов и стремился к сопротивлению 3455 пунктов, но все же завершил сессию в символическом минусе, не получив новых фундаментальных позитивных драйверов. Долларовый РТС прибавил около 0.6% и остается недалеко от пика текущего года 1190 пунктов благодаря динамике рубля.
Рубль утром на Мосбирже изменяется в пределах 0.5% к доллару, евро и китайскому юаню, располагаясь у 91.65 руб., 98.75 руб. и 12.67 руб. соответственно. Рубль остается недалеко от апрельских максимумов 91.23 руб., 97.52 руб. и 12.49 руб., стабилизация ниже которых может привести к новой волне его укрепления. В понедельник ЦБ РФ огласит объемы покупки/продажи валюты в мае.
В начале торгового дня российский фондовый рынок может попытаться восстановить позиции в том числе по рублевому индексу Мосбиржи благодаря покупкам за рубежом и некоторому улучшения настроений на фондовых площадках. В частности, от локальных минимумов отступают цены на нефть и золото, но риски развития среднесрочного нисходящего движения по сырьевым товарам сохраняются. С дивидендным гэпом в понедельник откроются акции банка «Санкт-Петербург» (доходность составила 6.8% по обыкновенным бумагам), а акции ЛУКОЙЛа сегодня последний день можно будет купить с доходностью 6.2%. В целом обстановка на российском рынке с учетом объявленных дивидендов большинством крупнейших эмитентов спокойная, но инвесторам недостает позитивных драйверов.
Елена Кожухова, аналитик ИК «ВЕЛЕС Капитал», https://veles-capital.ru/analytics/
В разделе "Комментарии" информационного агентства AK&M публикуются материалы, представленные российскими и зарубежными инвестиционными компаниями и банками. Их мнения могут не совпадать с мнением редакции агентства AK&M. Представленные в комментариях мнения выражены с учетом ситуации на момент выхода материала. Комментарии носят исключительно ознакомительный характер; они не являются предложением или советом по покупке либо продаже ценных бумаг. По вопросам размещения информации в данном разделе можно обращаться в редакцию агентства по телефону (499) 132-61-30 доб. 0102.
